Backtest da otimização

Análise Intermediária de Portfólio em R

Ross Bennett

Instructor

Backtest da otimização: execução

# Executar a otimização com rebalanceamento periódico
opt_base <- optimize.portfolio.rebalancing(R = returns,
                    optimize_method = "ROI",
                    portfolio = base_port_spec,
                    rebalance_on = "quarters",
                    training_period = 60,
                    rolling_window = 60)

# Calcular os retornos do portfólio
base_returns <- Return.portfolio(returns,    
                                   extractWeights(opt_base))
colnames(base_returns) <- "base"

Backtest da otimização: análise

# Plotar os pesos ótimos
chart.Weights(opt_base)

Gráfico de tempo vs. pesos do portfólio

Backtest da otimização: análise

# Unir retornos do benchmark e do portfólio
ret <- cbind(benchmark_returns, base_returns)

# Desempenho anualizado
table.AnnualizedReturns(ret)

                          benchmark   base
Annualized Return            0.0775 0.0772
Annualized Std Dev           0.1032 0.0436
Annualized Sharpe (Rf=0%)    0.7509 1.7714

Backtest da otimização: refinar restrições

Gráfico de tempo vs. pesos do portfólio

# Fazer uma cópia da especificação do portfólio
box_port_spec <- base_port_spec

# Atualizar a restrição
box_port_spec <- add.constraint(portfolio = box_port_spec, 
                                type = "box",
                                min = 0.05, max = 0.4, 
                                indexnum = 2)

# Backtest
opt_box <- optimize.portfolio.rebalancing(R = returns,
                                          optimize_method = "ROI",
                                          portfolio = box_port_spec,
                                          rebalance_on = "quarters",
                                          training_period = 60,
                                          rolling_window = 60)

# Calcular os retornos do portfólio
box_returns <- Return.portfolio(returns, extractWeights(opt_box))
colnames(box_returns) <- "box"

Backtest da otimização: análise com restrições refinadas

# Plotar os pesos ótimos
chart.Weights(opt_box)

Gráfico de tempo vs. pesos do portfólio

Backtest da otimização: análise com restrições refinadas

# Unir os retornos do portfólio com box
ret <- cbind(ret, box_returns)

# Desempenho anualizado
table.AnnualizedReturns(ret)

                          benchmark   base    box
Annualized Return            0.0775 0.0772 0.0760
Annualized Std Dev           0.1032 0.0436 0.0819
Annualized Sharpe (Rf=0%)    0.7509 1.7714 0.9282

Vamos praticar!

Análise Intermediária de Portfólio em R