Imbal hasil portofolio

Pengantar Analisis Portofolio dengan Python

Charlotte Werger

Data Scientist

Apa itu bobot portofolio?

Bobot adalah persentase komposisi suatu aset dalam portofolio
Total bobot harus berjumlah 100%
Bobot dan diversifikasi (beberapa investasi besar vs banyak investasi kecil)

Bobot portofolio optimal untuk kripto

Menghitung bobot portofolio

Hitung dengan membagi nilai suatu sekuritas dengan total nilai portofolio
Portofolio bobot sama, atau bobot kapitalisasi pasar
Bobot menentukan strategi investasi, dan dapat diatur untuk mengoptimalkan risiko dan ekspektasi imbal hasil

Perhitungan bobot portofolio

Imbal hasil portofolio

Perubahan nilai dari waktu ke waktu
$ Return_t = \frac{V_t - V_{t-1}}{V_{t-1}} $

Imbal hasil portofolio dan indeks S&P500

Imbal hasil portofolio

$ Return_t = \frac{V_t - V_{t-1}}{V_{t-1}} $

Rata-rata historis sering dipakai untuk menghitung imbal hasil yang diharapkan

Hati-hati: rata-rata imbal hasil, imbal hasil kumulatif, imbal hasil aktif, dan imbal hasil tahunan

Menghitung imbal hasil dari data harga

df.head(2)
              AAPL     AMZN      TSLA    
date                    
2018-03-25    13.88    114.74    92.48    
2018-03-26    13.35    109.95    89.79

# Calculate returns over each day
returns = df.pct_change()

returns.head(2)
              AAPL          AMZN        TSLA    
date                
2018-03-25    NaN            NaN        NaN    
2018-03-26    -0.013772    0.030838    0.075705

Menghitung imbal hasil dari data harga

weights = np.array([0, 0.50, 0.25])

# Calculate average return for each stock
meanDailyReturns = returns.mean()

# Calculate portfolio return 
portReturn = np.sum(meanDailyReturns*weights)
print (portReturn)

0.05752375881537723

Menghitung imbal hasil kumulatif

# Calculate daily portfolio returns
returns['Portfolio']= returns.dot(weights)

# Let's see what it looks like
returns.head(3)

                AAPL        AMZN        TSLA        Portfolio
date                    
2018-03-23    -0.020974    -0.026739    -0.029068   -0.025880
2018-03-26    -0.013772    0.030838     0.075705    0.030902

Menghitung imbal hasil kumulatif

# Compound the percentage returns over time 
daily_cum_ret=(1+returns).cumprod()

# Plot your cumulative return 
daily_cum_ret.Portfolio.plot()

Plot imbal hasil kumulatif

Grafik imbal hasil kumulatif portofolio

Ayo berlatih!

Pengantar Analisis Portofolio dengan Python